Der er ikke de store overraskelser i Kreditbanken, der som ventet lander et overskud før skat på 15,2 mio. kr.

Banken havde tidligere guidet med et resultat på op til 15 mio. kr. men rettede dette 14 januar til et resultat mellem 14 og 16 mio. kr.

"Et solidt resultat, der svarer til bankens forventninger til 2012. Bestyrelsen indstiller til generalforsamlingen, at der for 2012 udbetales 20 pct. i udbytte. I 2013 forventer banken et positivt resultat på op til 15 mio. kr. før skat," skriver banken i regnskabsmeddelelsen.

Nedskrivningerne er steget fra 47 mio. kr. ved udgangen af tredje kvartal til 60 mio. kr. ultimo 2012. Fjerde kvartal har altså været helt på linje med de foregående. På årsbasis er der tale om en stigning på 16 pct.

Overraskende stigning i solvensbehov

"Stigningen i bankens samlede nedskrivninger afspejler, at banken vurderer konjunktursituationen til fortsat at være så uforudsigelig, at der bør ageres årvågent (og så rettidigt som muligt) på eventuelle nedskrivningsbehov. Derudover vurderer banken at have valgt en konservativ tilgang til den præcisering/ændring af nedskrivningsreglerne, som Finanstilsynets har meddelt med virkning fra 2012," skriver banken i regnskabet.

Nedskrivningerne svarer til 3,8 pct. af udlånet.

En enkelt overraskelse er dog bankens solvensbehov, som med Finanstilsynets nye beregningsmetode er steget fra 8,8 pct. i fjerde kvartal til 10,2 pct. ultimo 2012. Solvensprocenten er dog på 21,7 pct. så stigningen er næppe noget der holder direktør Lars Frank Jensen vågen om natten.

Billigere funding

På trods af et fald i udlånet på 5 pct. og en stigning i indlånet på 6 pct. er netto rente og gebyrindtægter steget med 8 pct. til 144,8 mio. kr.

"Netto renteindtægterne er steget med 5 pct. fra 106,6 mio. kr. i 2011 til 112,6 mio. kr. i 2012. Stigningen skyldes overvejende, at banken har kunnet reducere sine udgifter til funding," skriver banken i regnskabet og fortsætter:

"Bankens gebyr- og provisionsindtægter er steget med 11 pct. i 2012 – fra 29,0 mio. kr. i 2011 til 32,3 mio. kr. i 2012. Primært aktivitetsniveauet på boligområdet har smittet positivt af på bankens gebyrindtægter i 2012."